Мир начинает «строиться» вокруг Ормуза; Япония покупает нефть ОАЭ в обход пролива, поскольку ADNOC потратит 55 миллиардов долларов на трубопроводы
Спустя долгое время после того, как война с Ираном станет всего лишь закладкой в учебниках истории, одно явное последствие сохранится: большая часть мира, по крайней мере та часть, которая не попадает под китайскую сферу влияния, будет делать все возможное, чтобы избежать Ормузского пролива, а в случае неудачи иметь план Б. Точно так же, как когда администрация Байдена превратила доллар США в оружие в 2022 году, выгнав Россию из SWIFT после войны на Украине, и в процессе этого началось самое большое ралли золота и биткойнов в истории, когда остальной мир разместил свои сбережения в активах, отличных от долларов США, поэтому самая важная в мире нефтяная точка никогда больше не будет рассматриваться так же, как после того, как Иран запустил десятки ракет по кораблям, проходящим через нее.
Этот сдвиг в восприятии — это то, что Джеймс Торн, главный рыночный стратег WellingtonAltus, назвал исторической ошибкой Ирана; он объясняет это следующим образом:
Превратив Ормузский пролив в оружие, Иран совершил стратегическую ошибку исторического масштаба. Тегеран хотел наказать Америку. Вместо этого он разоблачил каждую державу, построенную на импорте энергии, уязвимых морских путях и заблуждении о том, что глобализация отменяет географию. Китай разоблачен. Европа разоблачена. Британия разоблачена. Иран создал мир, в котором исход решает сила жестких ресурсов.
И кульминация:
Ошибка Ирана заключается в том, что как только Ормуз становится структурно ненадежным, мир строится вокруг него . Это означает создание обходных коридоров, возобновление трубопроводной политики и срочное планирование маршрутов, соединяющих Акабу со средиземноморскими выходами вблизи Газы, а также давно застопорившимся трубопроводом Басра-Акаба. Старый энергетический порядок дает трещину. Выход ОАЭ из ОПЕК сигнализирует о том, что картельная дисциплина уступает место национальному преимуществу под давлением.
Полную заметку можно найти здесь, и нам не пришлось долго ждать, чтобы увидеть, как предсказанный ею мир начал проявляться.
Ранее сегодня Nikkei Asia сообщила, что Япония согласилась купить дополнительные 20 миллионов баррелей сырой нефти у Объединенных Арабских Эмиратов, поскольку Токио продолжает искать альтернативные каналы поставок на фоне эффективной блокады Ормузского пролива. Япония использовала 2,36 миллиона баррелей сырой нефти в день в 2025 году, сообщает министерство экономики. Если исходить из этого среднего показателя, дополнительные 20 миллионов баррелей из ОАЭ могут покрыть спрос на восемь-девять дней, так что в ближайшее время ожидается гораздо больше.
Сделка была завершена во вторник после того, как Рёсей Акадзава, министр экономики, торговли и промышленности Японии, встретился с министром промышленности Эмиратов в Абу-Даби. После встречи Акадзава сообщил журналистам, что он попросил увеличить поставки нефти в Японию.
Примерно 40% импорта сырой нефти в Японию поступает из ОАЭ. Ближневосточная страна, вышедшая в пятницу из Организации стран-экспортеров нефти, намерена постепенно увеличивать добычу нефти по своему усмотрению, что может привести к расширению сотрудничества с Японией.
Япония будет забирать эмиратскую нефть в порту Фуджейра на восточном побережье ОАЭ, который расположен в Оманском заливе, что позволит экспортировать сырую нефть, не проходя через Ормузский пролив.
Война на Ближнем Востоке – регионе, от которого Япония зависит более чем на 90% своих поставок нефти – побудила Токио обратиться к другим производителям нефти. В прошлом месяце она достигла соглашения о закупке 1 миллиона баррелей сырой нефти из Мексики.
Недавно правительство Японии заявило, что около 60% нефти, необходимой Японии в этом месяце, может быть получено через каналы, которые не предполагают доставку через Ормузский пролив, а выбросы из внутренних запасов покроют оставшиеся 40%.
Ожидайте еще многих подобных сделок от других азиатских стран, поскольку проход через Ормуз будет одним большим знаком вопроса на долгие годы, если прозападный режим не возьмет контроль над Ираном.
Осознавая надвигающийся поток спроса на нефть, содержащуюся в Фуджейре, и в ожидании своего возрождения после выхода ОПЕК, 3 мая государственная энергетическая компания ОАЭ Abu Dhabi National Oil Company (ADNOC) Group, объявила о планах выделить 200 миллиардов дирхамов (55 миллиардов долларов США) на контракты по разведке и переработке нефти в период с 2026 по 2028 год. Форум Сделай это с ADNOC в Абу-Даби.
Омар Аль Нуайми, исполняющий обязанности руководителя группы ADNOC, заявил, что ADNOC переходит в новую фазу ускоренных поставок в мировом масштабе для удовлетворения растущего глобального спроса на энергию. ADNOC гордится тем, что продолжает укреплять нашу роль в качестве катализатора промышленного роста ОАЭ и активиста инициативы Сделай это в Эмиратах, — сказал он агентству Emirates News Agency (WAM) в кулуарах форума Сделай это с ADNOC, проводимого в преддверии Сделай это в Эмиратах 2026.
В рамках этих усилий мы объявили сегодня на форуме Сделай это с ADNOC о нашем плане выделить 200 миллиардов дирхамов на проекты в течение следующих двух лет в рамках наших капитальных вложений, одобренных Советом директоров в ноябре, — сказал он, пояснив, что запланированные гранты на проекты охватывают операции ADNOC по добыче и переработке и открывают новый этап реализации проектов, который увеличит производственные мощности ОАЭ, укрепит промышленность. Устойчивость, углубить влияние программы компании In-Country Value и продвигать инициативу Сделай это в Эмиратах.
В заметке Goldman (доступной здесь для профессионалов) банк пишет, что руководство охарактеризовало это объявление как , знаменующее этап реализации своей стратегии, ориентированной на масштаб, темпы и доставку для удовлетворения растущего глобального спроса на энергию при одновременном укреплении промышленной базы ОАЭ. Форум собрал более 400 участников, связав EPC-подрядчиков с квалифицированными производителями из ОАЭ в рамках программы создания ценности внутри страны. Канал награждения охватывает всю цепочку создания стоимости от добычи к переработке, уделяя особое внимание:
- Расширение мощностей: масштабирование мощностей по добыче сырой нефти и газа наряду с более глубокой интеграцией в переработку
- Внутренняя ценность (ICV): направление расходов через программу Local+ для определения приоритетности ресурсов, произведенных в ОАЭ.
- Устойчивость цепочки поставок: локализация источников критически важного оборудования для смягчения глобальных потрясений и риска инфляции затрат.
По данным Goldman, это объявление представляет собой первый транш ранее объявленной программы капиталовложений в размере $150 млрд на 2030 год. Банк считает это объявление позитивным для таких ключевых компаний, как ADNOC Drilling и ADNOC L&S, поскольку они являются основными бенефициарами премий в сфере разведки и добычи и переработки. Кроме того, заявленное обязательство в размере 55 миллиардов долларов США на 2026–2028 годы служит сильным сигналом дорожной карты расширения ADNOC Group. Goldman видит риск повышения консенсусных показателей для ключевых дочерних компаний, учитывая потенциал ускорения сроков исполнения и более высоких, чем планировалось, целевых показателей роста, поскольку ADNOC наращивает мощности по всей цепочке создания стоимости.
Подробнее в заметке Goldman, доступной для профессиональных подписчиков.
