Прогноз цен на золото (XAUUSD): могут ли протоколы ФРС поднять золото выше 52-недельной средней?
Слабые данные о занятости дали золотым быкам возможность открытия
Спот-золото (XAUUSD) закрылось на уровне $4175,70 за неделю, закончившуюся 3 июля, поднявшись на $87,31 или +2,14%. Недельный максимум достиг $4195,51. Золото распродалось в начале предыдущей недели . Данные по занятости в июне в четверг изменили ситуацию и обеспечили первый недельный прирост примерно за месяц.
Золото продается с январских максимумов на фоне опасений инфляции и агрессивной политики ФРС, продолжающей давление. Откат длился несколько недель. Каждый раз, когда покупатели пытались вмешаться, они терпели неудачу. Отсутствие рабочих мест в четверг стало первым настоящим переломом в ситуации с процентными ставками, и реакция была быстрой.
Технический анализ недельного спот-золота (XAUUSD)
Спот-золото находится в нисходящем тренде согласно недельному графику колебаний и 52-недельной скользящей средней. Однако рынок упал в зону коррекции, которая кажется привлекательной для трейдеров.
Давайте сначала посмотрим на график колебаний. Минимум прошлой недели на уровне $3942,10 остановился недалеко от основного минимума октября на уровне $3886,46. Это было последнее значительное колебательное дно перед подъемом к историческому максимуму на уровне $5602,23.
Прорыв $3886,46 подтвердит нисходящий тренд, а сделка через $4891,54 изменит основной тренд на восходящий.
В ценовом действии на прошлой неделе важно то, что оно сформировало дно разворота цены закрытия. Эта фигура не меняет тренд, но в случае подтверждения она может спровоцировать начало двух-трехнедельного ралли против тренда.
Подтверждением, за которым я буду следить, является 52-недельная скользящая средняя на уровне пересечения $4257,63. Если продолжение на этой неделе пересечет сильную сторону 52-недельной скользящей средней, то, я думаю, это послужит достаточно сильным сигналом о том, что ралли против тренда подпитывается не только закрытием коротких позиций.
Трейдерам следует также отметить, что покупатели пришли, когда рынок тестировал зону восстановления от 50% до 61,8% на уровне от 4069,54 до 3707,82 доллара. Это может означать, что покупка была основана на стоимости, а не просто случайна.
Если пересечение 52-недельной скользящей средней приведет к прорыву вверх, тогда ожидайте, что ралли, возможно, продолжится до $4481,78. Это линия коррекции 20%, или линия, которая превратила бычий рынок в медвежий.
Другими потенциальными целями роста являются уровни 50% на уровне $4416,82, $4680,88 и $4772,17. Реакция на эти уровни покажет нам, является ли ралли просто движением против тренда на долгосрочном медвежьем рынке или началом чего-то большего.
Краткосрочным трейдерам следует попытаться воспользоваться изменением импульса. Долгосрочные инвесторы, возможно, захотят воспользоваться ралли, если они готовы сделать ставку на устойчивое движение к сильной стороне 52-недельной скользящей средней.
57 000 Рабочих мест убили сентябрьскую срочность
В июне экономика добавила 57 000 рабочих мест против ожиданий от 110 000 до 115 000. К утру четверга CME FedWatch прогнозировал, что вероятность повышения ставок в сентябре составит около 65%. После печати примерно 53%. Падение на 12 пунктов за одну сессию.
Всю неделю золото падало без всякой уверенности в продажах. С понедельника по среду было позиционирование, а не торговля. Этот ранний дрейф усилил короткую сторону, направляясь к данным, и когда данные по занятости оказались намного ниже консенсуса, покрытие пришло быстро. Золото резко развернулось и пробежало прямо через пятничное закрытие.
При той же переоценке доллар достиг худшей недели с апреля. Золото поймало другую сторону, и оба удержали движение до выходных. Такое наблюдение за двумя полными сессиями говорит о том, что переоценка была реальной, а не реакцией заголовков, которая исчезает к понедельнику.
Центральные банки покупали резервы в течение нескольких месяцев, и это предложение не ослабевало. Площадка уже была установлена до четверга. Этот постоянный спрос со стороны центральных банков — единственное, что удерживало медведей от падения этого рынка в течение всего года. Как только давление на процентную ставку ослабло, золоту не нужно было искать покупателей. Они уже были там. Не хватало только катализатора, а промахов по заработной плате было более чем достаточно.
Следующим триггером станут протоколы ФРС
Протоколы FOMC от 16–17 июня будут опубликованы в среду, 8 июля. Этот релиз – единственное событие на этой неделе, которое может сдвинуть ход разговора по процентным ставкам. ФРС держалась стабильно на этом заседании, но точечный график по-прежнему указывал на по крайней мере еще одно повышение в 2026 году.
Важным является тон дискуссии. Выразили ли члены комитета сомнение в необходимости дальнейшего ужесточения, или все поддержали инфляцию? Данные. Это повышает доверие к переоценке и дает золоту больше возможностей для маневра.
Если протокол по-прежнему выглядит ястребиным и без каких-либо разногласий, шансы на сентябрьское повышение перестанут падать, и золото консолидируется вблизи текущих уровней. Трейдеры, купившие разворот в четверг, не впадут в панику из-за одного «ястребьего» набора минут, но и не будут прибавлять. Заседание FOMC в конце июля станет следующим моментом принятия решения, и рынок не хочет так долго сидеть сложа руки без направления.
Доходность облигаций упала после четверга, а за ней последовало золото. Если так будет продолжаться и в среду, предложение останется неизменным. Если доходность поднимется первой, трейдеры золотом быстро поймут, было ли ралли на прошлой неделе реальной покупкой или закрытием коротких позиций в поисках выхода.
На что следует обратить внимание
Данные по заработной плате в четверг не переоценили сентябрьскую торговую ставку, и что переоценка не решена на этой неделе.
Протокол FOMC в среду либо продлевает его, либо ставит под сомнение. Если комитет уже ставил под сомнение темпы ужесточения на своем июньском заседании, то у золота есть пространство для дальнейшего движения. Покупки центральных банков не прекратились, а процентная ставка просто ослабла. Эти две силы, работающие вместе, представляют собой самую сильную установку, которую золото имело с момента начала продаж.
Недельный график сформировал нижнюю границу разворота цены закрытия от зоны стоимости. Подтверждение зависит от прорыва 52-недельной скользящей средней на этой неделе. Этот уровень отделяет отскок при закрытии коротких позиций от ралли против тренда с реальным пространством для роста.
Если вы хотите узнать больше о том, как торговать золотом, посетите наш образовательный раздел.
