S&P 500: прогноз по фондовому рынку США остается рекордно высоким после прекращения огня между Израилем и Ливаном

Акции достигли рекордных максимумов, поскольку новости о прекращении огня подпитывают ралли

Индексы S&P 500 и Nasdaq Composite достигли новых рекордных максимумов в середине сессии в четверг, поскольку новости о прекращении огня избавили рынок от страха. Индекс S&P 500 вырос на 0,4%, а индекс Nasdaq прибавил 0,5%. Промышленный индекс Доу-Джонса прибавил около 100 пунктов. Только на этой неделе индекс S&P 500 вырос более чем на 3%, а Nasdaq – более чем на 5%. Это не на шаг выше. Это давление на рынок, которое быстро нарастало.

Технический прогноз

Фьючерсы на индекс S&P 500 находятся в сильном восходящем тренде, сопротивления не видно. Рынок также все дальше отходит от своей 50-дневной скользящей средней на отметке 6764,37 и от 200-дневной скользящей средней на отметке 6679,17, что делает его уязвимым для большой коррекции после того, как он, наконец, достигнет вершины.

Мы не собираемся пытаться выбрать вершину, потому что восходящий импульс слишком силен, но мы будем следить за формированием вершины разворота цены закрытия. Это не будет сигнализировать об изменении тренда, но может быть направлено на смягчение чрезмерного повышательного давления.

Если мы не достигнем разворотной вершины, мы, скорее всего, будем рассматривать закрытие ниже предыдущей вершины на отметке 7002,28 как ранний признак слабости.

Прекращение огня стимулирует движение

Президент Трамп подтвердил переговоры с лидерами Ливана и Израиля и объявил о 10-дневном прекращении огня между двумя странами. Рынок воспринял это как потенциальный шаг к более широким переговорам с участием Ирана. Трамп также заявил, что конфликт, возможно, близок к завершению. Этого было достаточно. Nasdaq сейчас переживает самую длинную серию побед с ноября 2021 года, и розничные инвесторы гонятся за ней.

Данные о потоках от JPMorgan показывают, что более мелкие инвесторы вновь выходят на рынок после того, как просидели большую часть ралли. Участие резко возросло, что было обусловлено покупкой отдельных акций, а не ETF. Розничные покупки на поздней стадии достигли рекордного уровня. Это стоит посмотреть.

Экономические данные неоднозначны

Региональные отчеты Федеральной резервной системы показали усиление деловой активности в апреле, но также и рост затрат на ресурсы. Инфляционное давление растет, хотя рынок труда держится. Число первичных заявок на пособие по безработице упало до 207 000, что ниже ожиданий. Потребитель по-прежнему трудоустроен. Вопрос в том, чем они за все платят.

Рекордные максимумы с оговорками

Ослабление геополитической напряженности привело к тому, что акции акций достигли рекордной территории. Следующий тест – смогут ли фундаментальные факторы удержать их на этом уровне. Рост затрат на вводимые ресурсы и возможность замедления роста — это риски, на которые стоит обратить внимание, поскольку сезон отчетности продолжается.

Больше информации в нашем экономическом календаре.