Dow Jones: высокие показатели занятости приводят к снижению индекса Доу-Джонса, опережая индекс потребительских цен и индекс цен производителей
Индекс Доу-Джонса падает на фоне веса данных NFP
Промышленный индекс Доу-Джонса в пятницу остановился на отметке 53 414,25, снизившись на 272 пункта, или 0,5%. Министерство труда сообщило о 162 000 новых рабочих мест в августе, что в три раза превышает уличную оценку около 55 000, а ставки на повышение ставок подскочили еще до конца утра. Митинг помощи в четверг продлился ровно одну сессию. Индекс закрылся внутри диапазона четверга, оказавшись в ловушке между зоной сопротивления и 50-дневной средней, а тенденция все еще не решена и приближается к Дню труда.
Внутреннее движение Доу оставляет тренд неразрешенным
В пятницу индекс Доу-Джонса снизился, одновременно сообщив о внутреннем движении. Ценовое движение предполагает нерешительность инвесторов и надвигающуюся волатильность. Пока слишком рано говорить о том, переходит ли рынок от бычьего к медвежьему.
В начале недели основной тренд развернулся вниз, когда рынок достиг дна предыдущего колебания на отметке 52 754,90. Однако продолжения движения вниз не произошло, и новое основное дно было сформировано на отметке 52 691,31. Последующее двухдневное ралли до 53 746,50 дало рынку возможность снова изменить тренд на восходящий. Торговля через отметку 53 819,65 изменит основной тренд на восходящий, а новым целевым потенциалом роста станет исторический максимум 54 744,33.
Одной из причин нестабильности является пара зон коррекции, одна из которых обеспечивает поддержку на уровне 53 143,20–52 765,33, а другая – сопротивление на уровне 53 717,82–53 960,08.
Оглядываясь назад, можно сказать, что 50-дневная скользящая средняя на уровне 52 941,77 оказала большее влияние на индекс Доу-Джонса, чем график колебаний. Хотя продавцы ненадолго пробили 50-дневную скользящую среднюю на пути к отметке 52 691,31, покупатели быстро восстановились, и ралли началось.
Устойчивое движение выше 50-дневной скользящей средней, вероятно, продолжит обеспечивать импульс роста, необходимый для достижения нового рекордного максимума. Если 50-дневная скользящая средняя будет нарушена убедительно и с большим объемом продаж, может произойти быстрый прорыв в промежуточную зону восстановления на уровне 52 326,70–51 756,14.
162 000 Рабочих мест убили задержку торговли
Общие показатели найма в июне и июле были пересмотрены в сторону повышения в дополнение к заголовку, а уровень безработицы остался на уровне 4,1%. Шансы на повышение ставок в сентябре подскочили, и доходность казначейских облигаций изменилась вместе с ними еще до того, как прошел первый час.
Днем ранее представитель ФРС высказал идею сохранения стабильности, если следующие отчеты по инфляции будут более спокойными. Этот комментарий привел к однодневному росту акций в четверг. Пятничное число сделало это неактуальным.
Уорш говорит, что цены слишком высоки. Столь высокие цифры заработной платы дают ему возможность перейти на встречу 15–16 сентября, не беспокоясь о рабочей силе. Нефть снова выросла в пятницу, что только усложняет борьбу «голубям» с инфляционным аргументом. Индексы потребительских цен и PPI появятся на следующей неделе, и эти данные являются последними данными, которые ФРС увидит перед 16 сентября.
Программное обеспечение и потребительские товары привели к снижению индекса Доу-Джонса
Потребительские акции и сектор здравоохранения отстали от сессии. Программное обеспечение широко распродалось. Производители микросхем и некоторые промышленные предприятия держались лучше. Золото понизилось на фоне более стабильных прогнозов по ставкам.
Рост нефти на фоне большого количества рабочих мест – это комбинация, которую никто на длинной стороне не хотел видеть в пятницу. Chevron завершила день с понижением, поэтому рынок не рассматривал рост цен на нефть как выигрыш в энергетике. Он оценивал это как рост инфляции. Индексы S&P 500 и Nasdaq Composite закрылись снижением, но держались лучше, чем индекс Dow. Всю неделю основные индексы оставались примерно на одном уровне после опасений по поводу процентных ставок, отскока в середине недели и пятничного разворота.
Caterpillar была лучшей компанией Dow, Apple — худшей
Caterpillar возглавила индекс, поднявшись примерно на 1,7%, поскольку строительное и тяжелое оборудование продолжало находить покупателей. Honeywell и Home Depot прибавили примерно по 1%. Боинг выдвинулся вперед. Nvidia и Cisco финишировали выше. Sherwin-Williams , 3M, IBM и Goldman Sachs продемонстрировали меньшую прибыль.
Акции Apple упали примерно на 2,5% и нанесли наибольший ущерб средневзвешенному показателю цены. Акции Microsoft упали примерно на 2%. Salesforce упала почти так же. Disney , Amgen и McDonald’s потеряли более 1,5%. Travellers , Merck , Chevron и Walmart финишировали ниже. Johnson & Johnson , Alphabet , American Express и Visa отклонены. Рост популярности промышленных марок не смог компенсировать ущерб от проигравших дорогостоящих технологий и потребителей.
CPI и PPI — последний звонок перед 16 сентября
Уорш получил свой номер в пятницу. Число рабочих мест составило 162 000 с пересмотром в сторону повышения, нефть снова выросла на той же сессии, инфляция по-прежнему превышает целевой показатель. Рынок труда больше не повод ждать. CPI и PPI на следующей неделе являются последними отпечатками перед 16 сентября, и теперь эти цифры имеют весь вес.
50-Дневная скользящая средняя удержалась на этой неделе, когда продавцы протестировали ее, и этот уровень выполняет больше работы, чем график колебаний. Внутренний бар пятницы остался ниже сопротивления. Индексу Доу-Джонса нужны данные по инфляции, чтобы очистить календарь до того, как этот диапазон исчезнет, а 50-дневный период — это то место, где находится риск, если продавцы вернутся с объемом после праздника.
Дополнительная информация в нашем экономическом календаре.
