Золото подскочило на новостях о прекращении огня: прорыв в 4800 долларов делает возможным появление 5000 долларов
Цена на золото (XAU) выросла в начале торгов, поскольку рынки отреагировали на ослабление напряженности на Ближнем Востоке. США и Иран могут заключить двухнедельное прекращение огня. Эта новость улучшила настроения на мировых финансовых рынках. Инвесторы также восприняли перспективу более прочного мирного соглашения, что уменьшило краткосрочную неопределенность. Это движение привело к росту золота и акций, в то время как цены на нефть упали.
Прекращение огня вызывает вращение рынка и прорыв в золоте
Цена на золото выросла на фоне улучшения настроения инвесторов в отношении риска и перехода инвесторов от одного типа инвестиций к другому. Спотовая цена на золото поднялась выше $4800 и ожидает прорыва. Рост цены на золото совпал со значительным ростом стоимости индекса S&P 500 и быстрым падением цен на сырую нефть, что помогло снизить инфляционные ожидания и улучшить общие рыночные условия.
На графике ниже видно, что рынки нефти и драгоценных металлов отреагировали в противоположном направлении после американо-иранской войны. Цены на нефть выросли до $120, а цены на золото и серебро (XAG) упали до долгосрочной поддержки в $4100 и $60 соответственно. С другой стороны, индекс доллара США и доходность казначейских облигаций США продолжают расти на фоне сильных инфляционных ожиданий по мере роста цен на нефть.
Теперь двухнедельное соглашение о прекращении огня толкает цены на нефть вниз, и это падение цен на нефть снова поворачивает вращение, когда цены на золото и серебро растут, а индекс доллара США и доходность казначейских облигаций падают. Такое ценовое действие указывает на то, что краткосрочное направление финансовых активов обусловлено геополитическими новостями, а не макроэкономическим развитием.
Макро-сдвиг благоприятствует золоту, поскольку нефть падает, а перспективы политики смягчаются
Недавнее повышение цен на золото связано с изменениями процентных ставок и инфляционных ожиданий. Снижение цен на сырую нефть снижает инфляционное давление, что предоставит дополнительные возможности для действий центрального банка. Кроме того, если на мировом энергетическом рынке будет установлена стабильность, у Федеральной резервной системы может появиться возможность снизить процентные ставки во второй половине года. Эти ожидания поддерживают бычий прогноз по золоту.
Однако многие конфликтующие факторы продолжают действовать. Геополитический риск за последние несколько месяцев увеличился. Однако, несмотря на все эти растущие риски, золото значительно упало в прошлом месяце, когда инвесторы продавали другие активы, чтобы получить денежный поток.
В то же время растущие опасения по поводу инфляции и растущие ожидания повышения процентных ставок также оказывали давление на золото в марте. Сегодня сохраняется значительная неопределенность относительно масштабов экономического ущерба от высоких цен на энергоносители и продолжающихся сбоев в цепочках поставок. Если перемирие провалится, рынок может быстро развернуться, и золото снова может столкнуться с давлением из-за более высоких цен на нефть и более сильного доллара США.
Золото тестирует ключевое сопротивление на фоне построения бычьей структуры
Дневной график спот-золота показывает, что цена достигла сильного ключевого сопротивления в $4800. Прорыв выше этого уровня будет сигнализировать о сильном росте к области 5000 долларов. Появление восходящего расширяющегося клина указывает на то, что следующее движение выше $5000 будет еще сильнее.
Однако прорыв ниже $4600 приведет к падению к $4400. Индикатор RSI сейчас движется выше среднего уровня, поскольку цена на золото продолжает консолидироваться около $4800.
Это бычье ценовое движение также наблюдается на 4-часовом графике, который показывает конструктивное развитие. В целом структура цен в краткосрочной перспективе остается бычьей. Прорыв выше $4800 необходим для сохранения бычьего импульса на рынке золота.
Перспективы золота зависят от стабильности прекращения огня и нефтяных тенденций
Золото продемонстрировало положительную динамику цен, поскольку ослабление напряженности повышает оптимизм инвесторов. Это способствует увеличению инвестиций в рискованные активы. Похоже, что движение выше 4800 долларов приведет к бычьему импульсу и достигнет 5000 долларов. Снижение цен на нефть в сочетании со снижением инфляционного давления создают более сильный фон. Это поддерживает возможное снижение процентных ставок.
Хотя неопределенность вокруг ситуации на Ближнем Востоке и ее стремительной эскалации высока. Если соглашение о прекращении огня провалится, оно, вероятно, снова повысит цены на нефть, что повысит спрос на доллар США и окажет понижательное давление на золото. Таким образом, хотя текущая краткосрочная картина выглядит очень благоприятной, следующий шаг будет зависеть от развития геополитической напряженности на Ближнем Востоке.
Если вы хотите узнать больше о том, как торговать золотом и серебром, посетите наш образовательный раздел.
